华宝创新优选混合：2026第三季度报告（000601）

基金PK

基谱 jjpro.cn：买基金，先看懂报告；看懂报告，再买基金

收益表现

+0.65%

日涨幅

2.6260

净值

（11-02）

近1年：-6.41%同类平均：-12.82%沪深300：-13.44%最大回撤：-39.62%

-32%

-16%

-1%

14%

29%

2026-05

2026-06

2026-07

2026-09

2026-11

阶段涨幅

时间	涨跌幅	同类平均	沪深300	同类排行
近1周	-4.89%	-5.63%	-2.11%	1936/2713一般
近1月	-19.10%	-14.52%	-7.82%	2029/2718一般
近3月	-20.76%	-12.50%	-12.45%	2133/2678不佳

净值及收益数据，仅参考，不构成投资建议。

报告名称

华宝创新优选混合：2026第三季度报告（000601）

基金份额变动

基金总份额趋势

2.25亿份

2026Q1

1.87亿份

2026Q2

1.75亿份

2026Q3

报告期末基金份额总额（份）

上一期

187,314,475.32

变化

-12,295,229.69

-7%

本期

175,019,245.63

投资目标

本基金主要投资于具有持续创新能力的企业，在控制风险的前提下为基金持有人谋求长期、稳定的资本增值。

对比上一期报告，无变化

投资策略

本基金采用自上而下和自下而上相结合的方法，通过对拥有持续创新能力的企业相关股票的深入分析，积极挖掘企业的创新溢价，分享其投资机会。基金管理人从投资价值和成长能力等方面进行系统分析，确定投资标的股票，构建投资组合。

对比上一期报告，无变化

业绩比较基准

上一期报告

中证800指数收益率×80%＋上证国债指数收益率×20%

本期报告

中证800成长指数收益率×85%+上证国债指数收益率×15%

两期一致内容|本期新增内容|未标色为变更或删除

风险收益特征

本基金是一只主动投资的混合型基金,其长期平均预期风险和预期收益率低于股票型基金,高于债券型基金、货币市场基金。

对比上一期报告，无变化

基金经理简介

上一期报告

张金涛| 任职时间: 2021年12月14日| 证券从业年限: 16年

硕士。曾在华泰联合证券有限责任公司、农银汇理基金管理有限公司、海富通基金管理有限公司、国寿养老保险股份有限公司、长江养老保险股份有限公司从事证券研究和投资管理工作。2021年4月加入华宝基金管理有限公司。2021年5月至2025年8月任华宝大健康混合型证券投资基金基金经理，2021年5月起任华宝医药生物优选混合型证券投资基金基金经理，2021年12月起任华宝创新优选混合型证券投资基金基金经理，2026年3月起任华宝大健康混合型证券投资基金基金经理。

本期报告

张金涛| 任职时间: 2021年12月14日| 证券从业年限: 16年

两期一致内容|本期新增内容|未标色为变更或删除

基金的投资策略与后市展望

上一期报告

基于全球AI的推进进入到指数级发展阶段，二季度本基金重点向AI产业链配置，尤其是中国具有优势的光模块、发电零部件等领域。与此同时前期重点关注的创新药板块，在基本面没有出现大的冲击背景下，出现较大回调，基金选择了继续坚守。

本报告期基金份额净值增长率为50.48%，业绩比较基准收益率为11.14%。

本期报告

三季度本基金坚持了成长性换收益率的策略，继续以成长为主要投资方向，在维持AI产业链的投资比例，集中持有光模块相关资产的同时，在成长方向中，选择景气度上修的方向，尤其是增加了医药、造船的投资比例。

三季度受到较为拥挤的AI产业链集中持仓大幅回撤冲击，在行业景气度加速度出现边际变化的时刻，仓位和结构应对不够及时，导致净值出现大幅回落。

两期一致内容|本期新增内容|未标色为变更或删除

报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势

89.54%

2026Q1

85.04%

2026Q2

83.55%

2026Q3

资产配置

上一期报告			本期报告			比例变化	比例变化
资产类别	公允价值（亿元）	占基金总资产比例（%）	资产类别	公允价值（亿元）	占基金总资产比例（%）	比例变化	比例变化
合计	8.56	100.00%	合计	5.86	100.00%	—
权益投资	7.28	85.04%	权益投资	4.89	83.55%	-1.49
股票	7.28	85.04%	股票	4.89	83.55%	-1.49
银行存款和结算备付金合计	1.26	14.74%	银行存款和结算备付金合计	0.96	16.34%	+1.60
其他资产	0.02	0.22%	其他资产	0.01	0.12%	-0.10

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

行业选基

第一大行业「制造业」占净值比例趋势

86.98%

2026Q1

87.13%

2026Q2

72.59%

2026Q3

行业分布

上一期报告			本期报告			比例变化	比例变化
行业类别	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）	行业类别	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）	比例变化	比例变化
合计	7.28	91.31%	合计	4.89	86.12%	-5.19
制造业	6.94	87.13%	制造业	4.12	72.59%	-14.54
科学研究和技术服务业	0.22	2.82%	科学研究和技术服务业	0.54	9.44%	+6.62
—	—	—	金融业	0.17	2.97%	新增
水利、环境和公共设施管理业	0.00	0.01%	水利、环境和公共设施管理业	0.06	1.03%	+1.02
信息传输、软件和信息技术服务业	0.10	1.30%	信息传输、软件和信息技术服务业	0.00	0.06%	-1.24
电力、热力、燃气及水生产和供应业	0.00	0.04%	电力、热力、燃气及水生产和供应业	0.00	0.04%	—
采矿业	0.00	0.00%	采矿业	0.00	0.00%	—
交通运输、仓储和邮政业	0.00	0.00%	—	—	—	退出

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

股票选基

前十大重仓股占净值比例趋势

45.44%

2026Q1

48.11%

2026Q2

47.93%

2026Q3

前十名股票及存托凭证投资明细（前十大股票合计占比47.93%，换手率 50%）

上一期报告						本期报告					比例变化	股数变化	比例变化
序号	公司名称（中文）	证券代码	占基金资产净值比例（%）	数量（股）	备注	序号	公司名称（中文）	证券代码	占基金资产净值比例（%）	数量（股）	比例变化	股数变化	比例变化
1	新易盛	300502	9.19%	120,625	—	1	中际旭创	300308	8.04%	56,500	-1.01	-300
2	中际旭创	300308	9.05%	56,800	—	2	新易盛	300502	8.00%	116,825	-1.19	-3,800
3	杰瑞股份	002353	6.60%	344,700	—	3	杰瑞股份	002353	4.68%	241,000	-1.92	-103,700
4	生益	600183	6.43%	295,463	—	4	长鑫	688825	4.43%	459,795	新增十大	—
5	源杰	688498	3.73%	15,757	—	5	普洛药业	000739	4.30%	881,166	新增十大	—
6	沪电股份	002463	3.58%	186,900	退出十大	6	松发股份	603268	3.95%	105,000	新增十大	—
7	兆易创新	603986	3.31%	32,400	退出十大	7	生益	600183	3.82%	166,863	-2.61	-128,600
8	华虹宏力	688347	2.11%	50,039	退出十大	8	药明康德	603259	3.81%	129,200	新增十大	—
9	众生药业	002317	2.06%	668,200	退出十大	9	源杰	688498	3.80%	13,390	+0.07	-2,367
10	华锐精密	688059	2.05%	81,823	退出十大	10	剑桥	603083	3.10%	85,600	新增十大	—

持有 0

华宝创新优选混合 ：2026第三季度报告（000601）

收益表现

阶段涨幅

报告名称

基金份额变动

投资目标

投资策略

业绩比较基准

风险收益特征

基金经理简介

基金的投资策略与后市展望

报告期末基金资产组合情况

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

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