广发安泽短债 :2026第二季度报告(002864)

基金PK

基谱 jjpro.cn:买基金,先看懂报告;看懂报告,再买基金

收益表现

0.00%

日涨幅

1.0266

净值

(11-02)
近1年:+1.88%同类平均:+1.96%沪深300:-13.44%最大回撤:-0.12%
-22%
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7%
2026-05
2026-06
2026-07
2026-09
2026-11

阶段涨幅

时间涨跌幅同类排行
近1周-0.09%
526/833一般
近1月+0.13%
208/833优秀
近3月+0.44%
273/833良好

净值及收益数据,仅参考,不构成投资建议。

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报告名称

广发安泽短债 :2026第二季度报告(002864)
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基金份额变动

基金总份额趋势
83.83亿份
2026Q2
报告期末基金份额总额(份)
8,383,266,161.69
3

投资目标

本基金主要投资于短期债券,在严格控制风险和保持资产流动性的基础上,力求获得超越业绩比较基准的稳健回报,实现基金资产的长期稳健增值。
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投资策略

本基金通过对国内外宏观经济态势、利率走势、收益率曲线变化趋势和信用风险变化等因素进行综合分析,构建和调整固定收益证券投资组合,力求获得稳健的投资收益。
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业绩比较基准

中债-新综合全价(1年以下)指数收益率
6

风险收益特征

本基金为债券型基金,其长期平均风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金,高于货币市场基金。
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基金经理简介

刘志辉| 任职时间: 2018年10月30日| 证券从业年限: 14年

刘志辉先生,中国籍,金融学硕士,持有中国证券投资基金业从业证书。曾任广发基金管理有限公司固定收益部研究员、广发安泽回报纯债债券型证券投资基金基金经理(自2017年7月12日至2018年10月29日)、广发集鑫债券型证券投资基金基金经理(自2016年11月17日至2018年12月20日)、广发汇吉3个月定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理(自2018年1月29日至2019年4月10日)、广发聚惠灵活配置混合型证券投资基金基金经理(自2018年3月13日至2019年6月26日)、广发集瑞债券型证券投资基金基金经理(自2018年10月18日至2019年10月18日)、广发景华纯债债券型证券投资基金基金经理(自2018年10月18日至2019年10月18日)、广发景祥纯债债券型证券投资基金基金经理(自2018年10月18日至2019年11月22日)、广发景明中短债债券型证券投资基金基金经理(自2018年11月29日至2020年7月31日)、广发景和中短债债券型证券投资基金基金经理(自2019年3月14日至2020年7月31日)、广发招财短债债券型证券投资基金基金经理(自2019年1月18日至2021年9月22日)、广发汇成一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理(自2020年1月21日至2022年10月18日)、广发汇明一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理(自2020年8月7日至2024年2月29日)、广发汇优66个月定期开放债券型证券投资基金基金经理(自2019年12月23日至2025年6月6日)、广发景源纯债债券型证券投资基金基金经理(自2018年10月18日至2026年4月11日)。

古渥| 任职时间: 2025年11月26日| 证券从业年限: 10年

古渥先生,中国籍,金融学硕士,持有中国证券投资基金业从业证书。曾任大成基金管理有限公司交易管理部债券交易员,博远基金管理有限公司集中交易室交易主管,广发基金管理有限公司固定收益交易部债券交易员、固定收益交易部总经理助理兼任利率交易组组长、特定策略投资部策略研究员、广发中债0-2年政策性金融债指数证券投资基金基金经理助理(自2024年9月12日至2024年12月30日)、广发中债7-10年期国开行债券指数证券投资基金基金经理助理(自2024年9月12日至2025年12月4日)。

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基金的投资策略与后市展望

2026年二季度,债市情绪良好,债券收益率整体下行,期限利差、信用利差变动不大。4月至5月,资金面整体宽松,资金价格下行,银行、理财等机构配置需求旺盛,债券收益率明显下行。进入6月,资金面有所收敛,资金价格中枢明显上移,市场止盈情绪浓厚,债市一度出现调整。临近跨季,随着跨季资金面好转,债市情绪升温,债券收益率再度小幅下行。整体来看,二季度债市行情良好,资金面宽松下各机构对债券的配置需求旺盛,市场沿着收益率曲线寻找配置和交易的机会。 报告期内,组合密切跟踪市场动向,灵活调整持仓券种结构、组合杠杆和久期分布,适度参与波段机会以增厚收益。 展望三季度,预计债市的主线在于资金面、债券的供给节奏以及机构行为的变化等。当前债券收益率的静态水平较年初明显下行,三季度仍然是债券发行的高峰期,潜在的债券供给冲击预计对债市产生一定的扰动。宽松的货币基调下,债市出现大幅调整的风险不大。在低静态收益率的市场环境下,机构行为的变化或成为债市走向的重要因素。未来,组合将紧密跟踪资金面、基本面、政策面、债券供给与节奏、风险偏好、机构行为等多重因素,严控信用风险,动态优化持仓,积极配置性价比良好的短端信用债,灵活参与波段交易机会,力争为投资人带来稳健的投资回报。
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报告期末基金资产组合情况

资产配置
资产类别占基金总资产比例(%)
合计100.00%
固定收益投资98.75%
债券98.75%
银行存款和结算备付金合计0.93%
其他资产0.32%