南方北证50成份指数发起 :2026第三季度报告(017523)

基金PK

基谱 jjpro.cn:买基金,先看懂报告;看懂报告,再买基金

收益表现

+0.55%

日涨幅

0.8625

净值

(11-02)
近1年:-40.66%同类平均:-11.25%沪深300:-13.44%最大回撤:-35.34%
-36%
-25%
-13%
-2%
10%
2026-05
2026-06
2026-07
2026-09
2026-11

阶段涨幅

时间涨跌幅同类排行
近1周-7.23%
4853/5625不佳
近1月-13.71%
4141/5594一般
近3月-15.50%
3615/5371一般

净值及收益数据,仅参考,不构成投资建议。

1

报告名称

南方北证50成份指数发起 :2026第三季度报告(017523)
2

基金份额变动

基金总份额趋势
5.77亿份
2026Q3
报告期末基金份额总额(份)
577,274,194.75
3

投资目标

本基金进行被动式指数化投资,紧密跟踪标的指数,追求与业绩比较基准相似的回报。
4

投资策略

本基金为被动式指数基金,原则上采用完全复制法,按照成份股在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合,并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相应调整。主要投资策略包括:资产配置策略、股票投资策略、金融衍生品投资策略、债券投资策略、可转换债券及可交换债券投资策略、资产支持证券投资策略、融资及转融通证券出借业务投资策略和存托凭证投资策略等以更好地跟踪标的指数,实现基金投资目标。
5

业绩比较基准

北证50成份指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后)×5%。
6

风险收益特征

本基金属于股票型基金,一般而言,其长期平均风险与预期收益高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。同时本基金通过跟踪标的指数表现,具有与标的指数以及标的指数所代表的市场相似的风险收益特征。本基金投资北京证券交易所股票,将承担因投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。
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基金经理简介

李佳亮| 任职时间: 2022年12月23日| 证券从业年限: 14年

中国国籍,美国南加州大学金融工程硕士,具有基金从业资格。2012年8月加入南方基金,任数量化投资部研究员;2015年5月28日至2016年8月5日,任投资经理助理;2017年4月13日至2018年9月4日,任南方荣优基金经理;2016年8月5日至2019年1月18日,任南方消费基金经理;2017年11月9日至2019年6月28日,任大数据100、大数据300基金经理;2016年11月23日至2021年11月12日,任南方中证500增强基金经理;2017年11月9日至2021年11月12日,任南方量化成长基金经理;2020年4月23日至2021年11月12日,任南方上证50增强基金经理;2016年12月30日至2024年5月31日,任南方绝对收益基金经理;2023年3月23日至2025年6月6日,任南方标普500ETF(QDII)基金经理;2022年12月16日至2025年6月6日,任南方基金南方东英富时亚太低碳精选ETF(QDII)基金经理;2024年5月21日至2025年6月6日,任南方富时亚太低碳精选ETF发起联接(QDII)基金经理;2023年12月5日至2026年2月3日,任南方中证电池主题指数发起基金经理;2025年9月16日至2026年2月12日,任南方上证科创板人工智能指数发起基金经理;2024年3月19日至2026年7月24日,任南方中证光伏产业指数发起基金经理;2021年10月29日至今,任南方MSCI中国A50互联互通ETF基金经理;2022年1月10日至今,任南方MSCI中国A50互联互通ETF联接基金经理;2022年11月21日至今,兼任投资经理;2022年12月23日至今,任南方北证50成份指数发起基金经理;2023年3月3日至今,任南方中证主要消费ETF基金经理;2023年4月13日至今,任南方沪深300ESG基准ETF基金经理;2023年6月21日至今,任南方中证国新央企科技引领ETF基金经理;2023年7月28日至今,任南方中证通信服务ETF基金经理;2023年9月7日至今,任南方中证2000ETF基金经理;2024年2月28日至今,任南方中证国新央企科技引领ETF联接基金经理;2024年3月29日至今,任南方中证半导体产业指数发起基金经理;2024年4月15日至今,任南方上证科创板芯片ETF基金经理;2024年5月14日至今,任南方中证通信服务ETF发起联接基金经理;2024年7月8日至今,任南方上证科创板芯片ETF发起联接基金经理;2026年1月14日至今,任南方中证电池主题ETF基金经理;2026年1月16日至今,任南方上证科创板人工智能ETF基金经理;2026年2月3日至今,任南方中证电池主题ETF发起联接基金经理;2026年2月12日至今,任南方上证科创板人工智能ETF发起联接基金经理;2026年6月10日至今,任南方中证稀有金属主题ETF基金经理;2026年9月22日至今,任南方中证稀有金属主题ETF发起联接基金经理。

高兴坤| 任职时间: 2025年4月11日| 证券从业年限: 8年

中国国籍,南京大学计算机科学与技术专业硕士,具有基金从业资格。2018年7月加入南方基金,任指数投资部研究员;2022年12月12日至2025年4月11日,任南方上证科创板新材料ETF、南方MSCI中国A50互联互通ETF、南方中证科创创业50ETF基金经理助理;2023年10月23日至2025年4月11日,任南方中证2000ETF基金经理助理;2025年4月11日至2026年7月10日,任南方北证50成份指数发起、南方上证科创板新材料ETF基金经理;2025年6月6日至2026年7月10日,任南方上证科创板新材料ETF发起联接基金经理;2025年6月6日至今,任南方中证全指自由现金流ETF基金经理;2025年6月30日至今,任南方中证港股通科技ETF基金经理;2025年8月13日至今,任南方中证通用航空主题ETF基金经理;2025年9月18日至今,任南方中证港股通科技ETF发起联接基金经理;2025年10月28日至今,任南方中证通用航空主题ETF发起联接基金经理;2026年3月4日至今,任南方中证全指红利质量ETF基金经理;2026年6月12日至今,任南方中证全指红利质量ETF发起联接基金经理;2026年7月10日至今,任南方创业板人工智能ETF、南方创业板人工智能ETF联接、南方中证全指自由现金流ETF联接基金经理;2026年7月16日至今,任南方中证机器人ETF、南方中证机器人ETF发起联接基金经理;2026年8月28日至今,任南方中证A500ETF、南方中证A500ETF联接基金经理;2026年9月16日至今,任南方创业板算力基础设施ETF基金经理。

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基金的投资策略与后市展望

本产品跟踪北证50成份指数,北证50成份指数由北交所规模大、流动性好的最具市场代表性的50只上市公司证券组成,包含多家专精特新企业,成长及盈利能力表现优异。2026年三季度,北证50指数涨跌幅为-16.91%。 本季度,北交所市场整体承压,北证50指数随市场深度调整,小市值、高弹性的风格特征在弱市中放大了波动;季末阶段市场进入震荡磨底格局,成交与换手逐步回升,阶段性筑底信号有所显现。政策层面,北交所改革持续深化,首批三个月持有期北交所主题基金获批发行,指数化产品体系不断扩容,潜在增量资金渠道进一步打通;上市公司回购增持持续增多,为市场提供底部支撑。经过调整,北证50估值已回落至历史相对低位区域,性价比逐步凸显。中长期看,北交所服务专精特新中小企业的定位清晰,优质企业成长逻辑未变,板块配置价值正逐步显现,建议关注左侧布局机会。 本季度运作期间,我们通过自建的“指数化交易系统”、“日内择时交易模型”、“跟踪误差归因分析系统”、“现金流精算系统”等,将本基金的跟踪误差指标控制在较好水平,并通过严格的风险管理流程,确保了本基金的安全运作。本基金报告期内跟踪误差归因分析主要为:接受申购赎回所带来的偏离、基金调仓带来的偏离。
9

报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势
91.26%
2026Q3
资产配置
资产类别占基金总资产比例(%)
合计100.00%
权益投资91.26%
股票91.26%
银行存款和结算备付金合计4.06%
固定收益投资3.85%
债券3.85%
其他资产0.83%
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报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

第一大行业「制造业」占净值比例趋势
83.48%
2026Q3
行业分布
行业类别占基金资产净值比例(%)
合计95.04%
制造业83.48%
信息传输、软件和信息技术服务业8.40%
采矿业1.73%
交通运输、仓储和邮政业1.43%
制造业0.00%
合计0.00%
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报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

前十大重仓股占净值比例趋势
43.13%
2026Q3
前十名股票及存托凭证投资明细(前十大股票合计占比43.13%)
序号公司名称(中文)占基金资产净值比例(%)所在证券市场所属国家(地区)
1蘅东光9.21%——
2戈碧迦7.14%——
3贝特瑞5.23%——
4锦波生物4.84%——
5同力股份3.58%——
6并行2.88%——
7吉林碳谷2.87%——
8曙光数创2.53%——
9安达2.48%——
10连城数控2.37%——
1南方乳业0.00%——
2莫森泰克0.00%——
3宇特0.00%——