泰信中证全指自由现金流指数：2026第三季度报告（025003）

基金PK

基谱 jjpro.cn：买基金，先看懂报告；看懂报告，再买基金

收益表现

+0.77%

日涨幅

0.9125

净值

（11-02）

近1年：--同类平均：-11.25%沪深300：-13.44%最大回撤：-16.76%

-23%

-16%

-8%

-1%

2026-05

2026-06

2026-07

2026-09

2026-11

阶段涨幅

时间	涨跌幅	同类平均	沪深300	同类排行
近1周	-0.16%	-3.14%	-2.11%	944/5625优秀
近1月	-1.38%	-9.84%	-7.82%	954/5594优秀
近3月	-4.92%	-11.68%	-12.45%	1212/5371优秀

净值及收益数据，仅参考，不构成投资建议。

报告名称

泰信中证全指自由现金流指数：2026第三季度报告（025003）

基金份额变动

基金总份额趋势

5,410万份

2026Q3

报告期末基金份额总额（份）

54,097,483.57

投资目标

本基金进行被动式指数化投资，紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。

投资策略

本基金采用被动式指数化投资方法，按照标的指数的成份股及其权重来构建基金的股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应调整。本基金力争日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过4%。主要投资策略包括股票投资策略、债券投资策略、可转换债券、可交换债券投资策略、资产支持证券投资策略、金融衍生品投资策略、参与融资及转融通证券出借业务策略。

业绩比较基准

中证全指自由现金流指数收益率×95%+同期银行活期存款利率（税后）×5%

风险收益特征

本基金为股票型基金，其预期风险和预期收益高于混合型基金、债券型基金及货币市场基金。同时本基金为指数基金，具有与标的指数相似的风险收益特征。

基金经理简介

张海涛| 任职时间: 2025年12月2日| 证券从业年限: 6年

张海涛先生，研究生学历。曾任华夏基金管理有限公司资产配置部研究员，北京源峰私募基金管理合伙企业（有限合伙）研究部研究员。2024年9月加入泰信基金管理有限公司，曾任基金经理助理兼研究员，2025年1月任泰信中证200指数证券投资基金基金经理，2025年1月任泰信优势增长灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2025年1月任泰信双息双利债券型证券投资基金基金经理，2025年1月任泰信鑫瑞债券型发起式证券投资基金基金经理，2025年6月任泰信智选量化选股混合型发起式证券投资基金基金经理，2025年10月任泰信中证A500指数增强型证券投资基金基金经理，2025年12月任泰信中证全指自由现金流指数型证券投资基金基金经理，2026年1月任上证科创板综合指数增强型证券投资基金基金经理，2026年4月任泰信添瑞债券型证券投资基金基金经理

基金的投资策略与后市展望

2026年三季度，A股市场在震荡中出现显著的风格再平衡。海外流动性收紧、美债收益率上行与杠杆资金降温，使市场风险偏好收缩；科技成长板块经历阶段性估值回调，红利、资源、顺周期及低位修复方向相对占优。产业层面，AI算力、半导体、光通信等景气仍具支撑，但定价更依赖三季报业绩兑现；创新药、出海制造和高股息资产亦受到关注。作为被动操作的指数基金,报告期内本基金严格执行基金合同规定的投资策略,按照规定的投资策略和方法进行投资操作,通过严格的投资流程约束和数量化风险管理手段，以实现对标的指数的有效跟踪。

报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势

94.23%

2026Q3

资产配置

资产类别	公允价值（亿元）	占基金总资产比例（%）
合计	0.50	100.00%
权益投资	0.47	94.23%
股票	0.47	94.23%
银行存款和结算备付金合计	0.03	5.74%
其他资产	0.00	0.04%

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

行业选基

第一大行业「制造业」占净值比例趋势

60.10%

2026Q3

行业分布

行业类别	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）
合计	0.45	89.81%
制造业	0.30	60.10%
采矿业	0.06	11.50%
交通运输、仓储和邮政业	0.03	6.66%
合计	0.02	4.66%
制造业	0.02	3.29%
批发和零售业	0.01	2.70%
租赁和商务服务业	0.01	2.15%
电力、热力、燃气及水生产和供应业	0.01	1.81%
信息传输、软件和信息技术服务业	0.01	1.03%
卫生和社会工作	0.00	0.90%
住宿和餐饮业	0.00	0.78%
水利、环境和公共设施管理业	0.00	0.74%
文化、体育和娱乐业	0.00	0.62%
农、林、牧、渔业	0.00	0.32%
采矿业	0.00	0.31%
建筑业	0.00	0.30%
电力、热力、燃气及水生产和供应业	0.00	0.29%
建筑业	0.00	0.29%
科学研究和技术服务业	0.00	0.19%
科学研究和技术服务业	0.00	0.17%
房地产业	0.00	0.09%
租赁和商务服务业	0.00	0.09%
水利、环境和公共设施管理业	0.00	0.07%
信息传输、软件和信息技术服务业	0.00	0.05%
批发和零售业	0.00	0.00%

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

股票选基

前十大重仓股占净值比例趋势

59.86%

2026Q3

前十名股票及存托凭证投资明细（前十大股票合计占比59.86%）

序号	公司名称（中文）	公司名称（英文）	占基金资产净值比例（%）	数量（股）	公允价值（人民币元）	证券代码	所在证券市场	所属国家（地区）
1	中国海油	—	9.89%	148,000	4,946,160.00	600938	—	—
2	上汽	—	9.50%	436,700	4,751,296.00	600104	—	—
3	中国铝业	—	8.45%	473,300	4,226,569.00	601600	—	—
4	格力	—	8.29%	108,300	4,145,724.00	000651	—	—
5	正泰	—	6.23%	124,900	3,116,255.00	601877	—	—
6	长城	—	5.51%	200,669	2,755,185.37	601633	—	—
7	中信特钢	—	3.20%	122,100	1,600,731.00	000708	—	—
8	中国动力	—	3.03%	45,200	1,514,652.00	600482	—	—
9	卫星化学	—	2.97%	55,996	1,484,453.96	002648	—	—
10	分众传媒	—	2.15%	227,500	1,076,075.00	002027	—	—
1	华新建材	—	0.10%	2,000	47,600.00	600801	—	—
2	毅昌	—	0.09%	7,800	47,502.00	002420	—	—
3	江河	—	0.09%	3,600	47,124.00	601886	—	—
4	光洋股份	—	0.09%	2,700	47,061.00	002708	—	—
5	风范股份	—	0.09%	7,600	47,044.00	601700	—	—
6	松炀资源	—	0.09%	3,800	47,044.00	603863	—	—
7	中国中车	—	0.09%	7,600	47,044.00	601766	—	—

持有 0

泰信中证全指自由现金流指数 ：2026第三季度报告（025003）

收益表现

阶段涨幅

报告名称

基金份额变动

投资目标

投资策略

业绩比较基准

风险收益特征

基金经理简介

基金的投资策略与后市展望

报告期末基金资产组合情况

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

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