鹏华国证机器人产业ETF发起式联接 :2026第三季度报告(025698)

基金PK

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收益表现

+2.36%

日涨幅

0.8534

净值

(11-02)
近1年:-14.67%同类平均:-11.25%沪深300:-13.44%最大回撤:-34.69%
-30%
-18%
-6%
7%
19%
2026-05
2026-06
2026-07
2026-09
2026-11

阶段涨幅

时间涨跌幅同类排行
近1周-1.69%
1900/5625良好
近1月+0.82%
465/5594优秀
近3月-2.65%
808/5371优秀

净值及收益数据,仅参考,不构成投资建议。

所属板块:机器人·人形机器人
1

报告名称

鹏华国证机器人产业ETF发起式联接 :2026第三季度报告(025698)
2

基金份额变动

基金总份额趋势
1.57亿份
2026Q3
报告期末基金份额总额(份)
157,310,912.20
3

投资目标

本基金主要通过投资于目标ETF,紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。本基金力争将日均跟踪偏离度控制在0.35%以内,年化跟踪误差控制在4%以内。
4

投资策略

本基金为鹏华国证机器人产业ETF的联接基金,主要通过投资于鹏华国证机器人产业ETF实现对标的指数的紧密跟踪,力争将日均跟踪偏离度控制在0.35%以内,年化跟踪误差控制在4%以内。如因标的指数编制规则调整或其他因素导致跟踪偏离度和跟踪误差超过上述范围,基金管理人应采取合理措施避免跟踪偏离度和跟踪误差进一步扩大。 1、目标ETF投资策略 本基金投资目标ETF的方式如下: (1)申购、赎回:按照目标ETF法律文件约定的方式申赎目标ETF。 (2)二级市场方式:在二级市场进行目标ETF基金份额的交易。 当目标ETF申购、赎回或交易模式进行了变更或调整,在履行适当程序后,本基金也将作相应的变更或调整。 本基金将在综合考虑合规、风险、效率、成本等因素的基础上,决定采用申购、赎回的方式或二级市场方式进行目标ETF的投资。 2、股票投资策略 本基金可投资于标的指数成份股、备选成份股,以更好的跟踪标的指数。同时,在条件允许的情况下还可通过买入标的指数成份股、备选成份股来构建组合以申购目标ETF。因此对可投资于标的指数成份股、备选成份股的资金头寸,主要采取复制法,即按照标的指数的成份股组成及其权重构建基金投资组合,并根据标的指数组成及其权重的变动而进行相应调整。但在因特殊情况(如流动性不足等)导致无法获得足够数量的个股时,基金管理人将搭配使用其他合理方法进行适当的替代,包括通过投资其他股票进行替代,以降低跟踪偏离度和跟踪误差,优化投资组合的配置结构。 3、存托凭证投资策略 本基金在综合考虑预期收益、风险、流动性等因素的基础上,根据审慎原则合理参与存托凭证的投资,以更好地跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。 4、债券投资策略 本基金债券投资将采取久期策略、收益率曲线策略、骑乘策略、息差策略、个券选择策略、信用策略等积极投资策略,自上而下地管理组合的久期,灵活地调整组合的券种搭配,同时精选个券,以增强组合的持有期收益。 本基金可投资可转换债券及可交换债券,可转换债券及可交换债券兼具债权和股权双重属性,本基金将通过对目标公司股票的投资价值分析和债券价值分析综合开展投资决策。 5、股指期货投资策略 本基金将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,选择流动性好、交易活跃的股指期货合约,充分考虑股指期货的风险收益特征,通过多头或空头的套期保值策略,以改善投资组合的投资效果。 6、资产支持证券的投资策略 本基金将综合运用战略资产配置和战术资产配置进行资产支持证券的投资组合管理,并根据信用风险、利率风险和流动性风险变化积极调整投资策略,严格遵守法律法规和基金合同的约定,在保证本金安全和基金资产流动性的基础上获得稳定收益。 7、参与融资及转融通证券出借业务策略 本基金可在综合考虑预期收益、风险、流动性等因素基础上,参与融资业务。 为更好地实现投资目标,在加强风险防范并遵守审慎经营原则的前提下,本基金可根据投资管理的需要参与转融通证券出借业务。本基金将在分析市场环境、投资者类型与结构、基金历史申赎情况、出借证券流动性情况等因素的基础上,合理确定出借证券的范围、期限和比例。 未来,随着证券市场投资工具的发展和丰富,本基金可在履行适当程序后相应调整和更新相关投资策略,并在招募说明书中更新并公告。
5

业绩比较基准

国证机器人产业指数收益率×95%+活期存款利率(税后)×5%
6

风险收益特征

本基金为ETF联接基金,预期风险与预期收益水平高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。本基金主要通过投资于目标ETF实现对标的指数的紧密跟踪。因此,本基金的业绩表现与标的指数的表现密切相关。
7

基金经理简介

陈龙| 任职时间: 2025年10月28日| 证券从业年限: 17年

陈龙先生,国籍中国,经济学硕士,17年证券从业经验。曾任杭州衡泰软件公司金融工程师,2009年12月加盟鹏华基金管理有限公司,历任监察稽核部金融工程总监助理、量化及衍生品投资部量化研究总监助理,先后从事金融工程、量化研究等工作,现担任指数与量化投资部副总经理、基金经理。2015年09月至2018年05月担任鹏华国证钢铁行业指数分级证券投资基金基金经理,2016年07月至2018年04月担任鹏华创业板指数分级证券投资基金基金经理,2016年09月至2018年04月担任鹏华中证800地产指数分级证券投资基金基金经理,2016年09月至2018年05月担任鹏华港股通中证香港中小企业投资主题指数证券投资基金(LOF)基金经理,2016年10月至2018年04月担任鹏华中证移动互联网指数分级证券投资基金基金经理,2019年03月至今担任鹏华中证空天一体军工指数证券投资基金(LOF)基金经理,2019年03月至2020年12月担任鹏华中证800证券保险指数分级证券投资基金基金经理,2019年03月至2020年12月担任鹏华中证全指证券公司指数分级证券投资基金基金经理,2019年03月至2020年12月担任鹏华中证国防指数分级证券投资基金基金经理,2019年11月至2026年06月担任鹏华中证500交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2019年12月至2022年10月担任鹏华国证证券龙头交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2020年01月至2026年06月担任鹏华中证500交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理,2021年01月至今担任鹏华中证国防指数型证券投资基金(LOF)基金经理,2021年01月至2022年10月担任鹏华中证800证券保险指数型证券投资基金(LOF)基金经理,2021年01月至2022年10月担任鹏华中证全指证券公司指数型证券投资基金(LOF)基金经理,2021年02月至今担任鹏华中证畜牧养殖交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2022年08月至今担任鹏华中证国防交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2023年02月至2025年03月担任鹏华国证疫苗与生物科技交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2023年07月至今担任鹏华国证粮食产业交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2024年09月至今担任鹏华国证粮食产业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理,2025年03月至今担任鹏华中证A50交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2025年07月至今担任鹏华国证机器人产业交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2025年08月至今担任鹏华中证环保产业指数型证券投资基金(LOF)基金经理,2025年10月至今担任鹏华国证机器人产业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理,2026年03月至今担任鹏华中证A50交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理,2026年03月至今担任鹏华中证全指公用事业交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2026年04月至今担任鹏华国证有色金属行业交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2026年04月至今担任鹏华国证有色金属行业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理,2026年07月至今担任鹏华中证稀有金属主题交易型开放式指数证券投资基金基金经理,2026年08月至今担任鹏华中证全指公用事业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理,陈龙先生具备基金从业资格。

8

基金的投资策略与后市展望

本基金跟踪的标的指数为国证机器人产业指数。国证机器人产业指数从沪深北交易所中选取涉及机器人本体、核心零部件和其他机器人产业相关领域的上市公司股票作为样本股,以反映沪深北交易所机器人产业相关上市公司股票的整体表现。 2026年三季度,国证机器人指数下跌21.24%,同期上证指数下跌6.16%,沪深300指数下跌12.49%,显著跑输大盘。市场对机器人板块的定位为AI硬件应用的重要方向,三季度科技AI风格的弱势表现也会拖累机器人板块。 本基金采用被动式指数化投资方法,其中投资于目标ETF的比例不低于基金资产净值的90%,可少量投资于指数成份股,按照成份股在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合,并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相应调整。因基金的申购和赎回等对本基金跟踪标的指数的效果可能带来影响时,基金管理人通过对投资组合管理进行适当变通和调整,力求降低跟踪误差。 截至本报告期末,本报告期A类份额净值增长率为-19.09%,同期业绩比较基准增长率为-20.19%;C类份额净值增长率为-19.14%,同期业绩比较基准增长率为-20.19%;I类份额净值增长率为-19.11%,同期业绩比较基准增长率为-20.19%。
9

报告期末基金资产组合情况

资产配置
资产类别占基金总资产比例(%)
合计100.00%
基金投资93.55%
银行存款和结算备付金合计5.95%
其他资产0.49%
13

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

前十名基金投资明细
序号基金名称管理人基金类型占基金资产净值比例(%)运作方式
1鹏华国证机器人产业交易型开放式指数证券投资基金鹏华基金管理有限公司股票型94.34%交易型开放式(ETF)