华安纳斯达克100ETF（QDII）：2026第三季度报告（159632）

基金PK

基谱 jjpro.cn：买基金，先看懂报告；看懂报告，再买基金

收益表现

-3.46%

日涨幅

2.1567

净值

（10-30）

近1年：+4.21%同类平均：-6.80%沪深300：-13.44%最大回撤：-11.70%

-20%

-12%

-3%

14%

2026-04

2026-06

2026-07

2026-09

2026-10

阶段涨幅

时间	涨跌幅	同类平均	沪深300	同类排行
近1周	-2.04%	+0.04%	-2.11%	230/363一般
近1月	-7.02%	-4.11%	-7.82%	232/363一般
近3月	-0.19%	-4.58%	-12.45%	133/362良好

净值及收益数据，仅参考，不构成投资建议。

摘要基于本期与上一期报告数据（摘要注意核实，不可作为投资建议）

- 【本QDII基金，含A率】：0.00%

报告名称

华安纳斯达克100ETF（QDII）：2026第三季度报告（159632）

基金份额变动

基金总份额趋势

53.58亿份

2025Q2

48.01亿份

2025Q3

48.59亿份

2025Q4

47.82亿份

2026Q1

48.40亿份

2026Q2

50.91亿份

2026Q3

报告期末基金份额总额（份）

上一期

4,839,720,640.00

变化

+251,000,000.00

+5%

本期

5,090,720,640.00

投资目标

紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。本基金力求日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.3%，年跟踪误差不超过4%。

对比上一期报告，无变化

投资策略

1、组合复制策略 2、替代性策略 3、股指期货投资策略 4、债券投资策略 5、资产支持证券投资策略 6、融资及转融通证券出借业务投资策略 7、存托凭证投资策略

对比上一期报告，无变化

业绩比较基准

纳斯达克100指数收益率（经估值汇率调整）

对比上一期报告，无变化

风险收益特征

本基金为股票型指数基金，因此本基金的预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金和混合型基金。本基金主要采用完全复制法跟踪标的指数的表现，具有与标的指数相似的风险收益特征。本基金为主要投资于境外证券交易市场的证券投资基金，需要承担汇率风险、境外证券交易市场投资所面临的特别投资风险。

对比上一期报告，无变化

基金经理简介

上一期报告

倪斌| 任职时间: 2022年7月21日| 证券从业年限: 15年

硕士研究生，15年基金行业从业经历。曾任毕马威华振会计师事务所审计员。2010年7月加入华安基金，历任基金运营部基金会计、指数与量化投资部分析师、基金经理助理。2018年9月起，同时担任华安标普全球石油指数证券投资基金（LOF）、华安国际龙头（DAX）交易型开放式指数证券投资基金及其联接基金的基金经理。2018年9月至2025年3月，同时担任华安CES港股通精选100交易型开放式指数证券投资基金及其联接基金的基金经理。2018年9月至2022年12月，同时担任华安纳斯达克100指数证券投资基金的基金经理。2022年12月起，同时担任华安纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金（QDII）（由华安纳斯达克100指数证券投资基金转型而来）的基金经理。2019年6月起，同时担任华安三菱日联日经225交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2020年5月起，同时担任华安法国CAC40交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2021年1月至2022年7月，同时担任华安中证全指证券公司指数型证券投资基金的基金经理。2021年2月至2025年3月，同时担任华安中证新能源汽车交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年3月至2022年7月，同时担任华安中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年4月至2023年11月，同时担任华安中证申万食品饮料交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年5月起，同时担任华安恒生科技交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2021年6月至2025年3月，同时担任华安中证沪港深科技100交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年10月至2025年3月，同时担任华安中证新能源汽车交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理。2022年4月起，同时担任华安恒生科技交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（QDII）的基金经理。2022年7月起，同时担任华安纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2023年1月起，同时担任华安恒生互联网科技业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2023年12月起，同时担任华安恒生港股通中国央企红利交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2024年2月起，同时担任华安恒生互联网科技业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（QDII）、华安三菱日联日经225交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（QDII）的基金经理。2024年4月起，同时担任华安恒生港股通中国央企红利交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理。2024年5月至2026年3月，同时担任华安中证沪深港黄金产业股票交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2024年6月起，同时担任华安法国CAC40交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理。2024年11月至2024年12月，同时担任华安恒生香港上市生物科技指数型发起式证券投资基金（QDII）的基金经理。2024年12月起，同时担任华安恒生生物科技指数型发起式证券投资基金（QDII）（由华安恒生香港上市生物科技指数型发起式证券投资基金（QDII）转型而来）的基金经理。2025年5月起，同时担任华安恒指港股通交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2025年9月起，同时担任华安恒生生物科技交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2026年5月至2026年6月，同时担任华安恒生生物科技指数型发起式证券投资基金的基金经理。2026年6月起，同时担任华安恒生生物科技交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（由华安恒生生物科技指数型发起式证券投资基金转型而来）的基金经理。

本期报告

倪斌| 任职时间: 2022年7月21日| 证券从业年限: 16年

硕士研究生，16年基金行业从业经历。曾任毕马威华振会计师事务所审计员。2010年7月加入华安基金，历任基金运营部基金会计、指数与量化投资部分析师、基金经理助理。2018年9月起，同时担任华安标普全球石油指数证券投资基金（LOF）、华安国际龙头（DAX）交易型开放式指数证券投资基金及其联接基金的基金经理。2018年9月至2025年3月，同时担任华安CES港股通精选100交易型开放式指数证券投资基金及其联接基金的基金经理。2018年9月至2022年12月，同时担任华安纳斯达克100指数证券投资基金的基金经理。2022年12月起，同时担任华安纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金（QDII）（由华安纳斯达克100指数证券投资基金转型而来）的基金经理。2019年6月起，同时担任华安三菱日联日经225交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2020年5月起，同时担任华安法国CAC40交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2021年1月至2022年7月，同时担任华安中证全指证券公司指数型证券投资基金的基金经理。2021年2月至2025年3月，同时担任华安中证新能源汽车交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年3月至2022年7月，同时担任华安中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年4月至2023年11月，同时担任华安中证申万食品饮料交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年5月起，同时担任华安恒生科技交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2021年6月至2025年3月，同时担任华安中证沪港深科技100交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2021年10月至2025年3月，同时担任华安中证新能源汽车交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理。2022年4月起，同时担任华安恒生科技交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（QDII）的基金经理。2022年7月起，同时担任华安纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2023年1月起，同时担任华安恒生互联网科技业交易型开放式指数证券投资基金（QDII）的基金经理。2023年12月起，同时担任华安恒生港股通中国央企红利交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2024年2月起，同时担任华安恒生互联网科技业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（QDII）、华安三菱日联日经225交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（QDII）的基金经理。2024年4月起，同时担任华安恒生港股通中国央企红利交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理。2024年5月至2026年3月，同时担任华安中证沪深港黄金产业股票交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2024年6月起，同时担任华安法国CAC40交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理。2024年11月起，同时担任华安恒生生物科技指数型发起式证券投资基金（QDII）（2024年12月由华安恒生香港上市生物科技指数型发起式证券投资基金（QDII）更名而来）的基金经理。2025年5月起，同时担任华安恒指港股通交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2025年9月起，同时担任华安恒生生物科技交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。2026年5月至2026年6月，同时担任华安恒生生物科技指数型发起式证券投资基金的基金经理。2026年6月起，同时担任华安恒生生物科技交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金（由华安恒生生物科技指数型发起式证券投资基金转型而来）的基金经理。

两期一致内容|本期新增内容|未标色为变更或删除

基金的投资策略与后市展望

上一期报告

二季度，美国经济整体依然维持了较强韧性，随着地缘冲突的缓和，能源价格对通胀预期的扰动减弱，而AI需求在二季度持续爆发，随着企业端商业化落地，AI算力链景气持续上修，上游硬件厂商议价能力继续提升，价格迎来重估，云厂商收入维持强劲增长，资本开支继续大幅提升。整体看，美股大型科技公司的财报业绩整体超市场预期，AI全链条持续高景气，在多重有利因素叠加下，指数在报告期内表现较好。作为基金管理人，我们继续坚持积极将基金回报与指数相拟合的原则，降低跟踪偏离和跟踪误差，勤勉尽责，为投资者获得长期稳定的回报。

截至2026年6月30日，本基金份额净值为2.3349元，本报告期份额净值增长率为25.40%，同期业绩比较基准增长率为25.53%。

本期报告

三季度，美国经济韧性仍存，美联储于9月落地加息，市场前期持续围绕利率高位维持、再度收紧的可能性展开博弈，美债收益率上行对成长资产估值形成明显压制。AI产业商业化进程持续推进，算力产业链景气度维持高位，但经历二季度的大幅上涨之后，市场开始对龙头科技股的估值水平重新审视，业绩兑现预期出现分化，资金在盈利确定性与估值压力之间权衡，指数进入高位震荡阶段。作为基金管理人，我们继续坚持积极将基金回报与指数相拟合的原则，降低跟踪偏离和跟踪误差，勤勉尽责，为投资者获得长期稳定的回报。

截至2026年9月30日，本基金份额净值为2.3195元，本报告期份额净值增长率为-0.66%，同期业绩比较基准增长率为-0.68%。

两期一致内容|本期新增内容|未标色为变更或删除

报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势

93.24%

2025Q2

92.72%

2025Q3

92.32%

2025Q4

91.80%

2026Q1

92.02%

2026Q2

92.08%

2026Q3

资产配置

上一期报告			本期报告			比例变化	比例变化
资产类别	公允价值（亿元）	占基金总资产比例（%）	资产类别	公允价值（亿元）	占基金总资产比例（%）	比例变化	比例变化
合计	113.12	100.00%	合计	118.25	100.00%	—
权益投资	104.10	92.02%	权益投资	108.89	92.08%	+0.06
普通股	102.37	90.50%	普通股	107.30	90.73%	+0.23
银行存款和结算备付金合计	8.56	7.56%	银行存款和结算备付金合计	8.88	7.51%	-0.05
存托凭证	1.72	1.52%	存托凭证	1.59	1.35%	-0.17
其他资产	0.47	0.41%	其他资产	0.49	0.41%	—

报告期末各国（地区）证券市场股票及存托凭证投资分布

国家选基

国家（地区）分布趋势

美国

非权益类

2026Q3

92.22%

股票 92.22%

2026Q2

92.12%

股票 92.12%

2026Q1

91.87%

股票 91.87%

2025Q4

92.39%

股票 92.39%

2025Q3

92.86%

股票 92.86%

2025Q2

93.30%

股票 93.30%

国家（地区）分布

上一期报告			本期报告			比例变化	比例变化
国家（地区）	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）	国家（地区）	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）	比例变化	比例变化
美国	104.10	92.12%	美国	108.89	92.22%	+0.10
合计	104.10	92.12%	合计	108.89	92.22%	+0.10

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

行业选基

第一大行业「信息技术」占净值比例趋势

49.28%

2025Q2

50.89%

2025Q3

48.96%

2025Q4

46.28%

2026Q1

56.37%

2026Q2

55.24%

2026Q3

行业分布

上一期报告			本期报告			比例变化	比例变化
行业类别	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）	行业类别	公允价值（亿元）	占基金资产净值比例（%）	比例变化	比例变化
合计	104.10	92.12%	合计	108.89	92.22%	+0.10
信息技术	63.70	56.37%	信息技术	65.22	55.24%	-1.13
通信服务	12.59	11.14%	通信服务	16.39	13.88%	+2.74
非日常生活消费品	11.10	9.83%	非日常生活消费品	10.95	9.27%	-0.56
日常消费品	6.49	5.74%	日常消费品	6.04	5.11%	-0.63
医疗保健	3.71	3.28%	医疗保健	4.11	3.48%	+0.20
工业	3.60	3.18%	工业	3.40	2.88%	-0.30
公用事业	1.18	1.05%	公用事业	1.10	0.93%	-0.12
原材料	1.09	0.96%	原材料	1.00	0.85%	-0.11
能源	0.47	0.42%	能源	0.48	0.41%	-0.01
金融	0.17	0.15%	金融	0.21	0.17%	+0.02

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

股票选基

前十大重仓股占净值比例趋势

47.37%

2025Q2

49.16%

2025Q3

45.72%

2025Q4

42.97%

2026Q1

41.47%

2026Q2

43.25%

2026Q3

前十名股票及存托凭证投资明细（前十大股票合计占比43.25%，换手率 10%）

上一期报告						本期报告					比例变化	股数变化	比例变化
序号	公司名称（中文）	证券代码	占基金资产净值比例（%）	数量（股）	备注	序号	公司名称（中文）	证券代码	占基金资产净值比例（%）	数量（股）	比例变化	股数变化	比例变化
1	英伟达	NVDA	7.00%	580,341	—	1	英伟达	NVDA	7.72%	592,293	+0.72	+11,952
2	苹果	AAPL	6.14%	352,247	—	2	苹果	AAPL	6.81%	358,669	+0.67	+6,422
3	美光	MU	5.19%	74,661	—	3	微软	MSFT	5.34%	182,397	+1.33	+4,216
4	微软	MSFT	4.01%	178,181	—	4	美光	MU	4.65%	76,573	-0.54	+1,912
5	AMD	AMD	3.78%	107,946	—	5	AMD	AMD	3.86%	110,662	+0.08	+2,716
6	亚马逊	AMZN	3.71%	258,042	—	6	亚马逊	AMZN	3.77%	265,012	+0.06	+6,970
7	特斯拉	TSLA	3.04%	119,841	—	7	Meta平台	META	3.02%	72,974	新增十大	—
8	谷歌	GOOGL	3.01%	139,728	—	8	谷歌	GOOGL	2.83%	144,147	-0.18	+4,419
9	英特尔	INTC	2.80%	332,764	退出十大	9	谷歌	GOOG	2.64%	135,791	-0.15	+4,894
10	谷歌	GOOG	2.79%	130,897	—	10	特斯拉	TSLA	2.61%	129,182	-0.43	+9,341

持有 0

华安纳斯达克100ETF（QDII） ：2026第三季度报告（159632）

收益表现

阶段涨幅

报告名称

基金份额变动

投资目标

投资策略

业绩比较基准

风险收益特征

基金经理简介

基金的投资策略与后市展望

报告期末基金资产组合情况

报告期末各国（地区）证券市场股票及存托凭证投资分布

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

华安纳斯达克100ETF（QDII）：2026第三季度报告（159632）