东方红均衡优选定开混合 :2026第二季度报告(169108)

基金PK

基谱 jjpro.cn:买基金,先看懂报告;看懂报告,再买基金

收益表现

—

日涨幅

1.1914

净值

(10-30)
近1年:-1.57%同类平均:-0.41%沪深300:-15.38%最大回撤:-3.46%
-9%
-5%
0%
5%
10%
2026-03
2026-04
2026-05
2026-07
2026-09

阶段涨幅

时间涨跌幅同类排行
近1周-0.50%
686/1278一般
近1月-0.98%
552/1275良好
近3月-0.30%
269/1221优秀

净值及收益数据,仅参考,不构成投资建议。

1

报告名称

东方红均衡优选定开混合 :2026第二季度报告(169108)
2

基金份额变动

基金总份额趋势
2.23亿份
2026Q2
报告期末基金份额总额(份)
222,610,093.02
3

投资目标

本基金在严格控制投资组合风险的前提下,通过积极主动的投资管理,追求资产净值的长期稳健增值。
4

投资策略

本基金主要投资于固定收益类资产,本基金的投资策略将结合基金每两年开放一次,在封闭期封闭运作,在开放期内有大规模申购赎回的流动性需求的特点,做好流动性管理,在临近开放期和开放期内,更多的关注组合资产的流动性;在封闭期内,充分发挥封闭运作的优势,做一些长久期匹配。 基于本基金每满两年开放一次,除开放期外封闭运作的特点,基金管理人在临近开放期和开放期内将重点关注基金资产的流动性和变现能力,分散投资,做好流动性管理以应对开放期投资者的赎回需求。
5

业绩比较基准

中债综合指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率*5%
6

风险收益特征

本基金是一只混合型基金,其预期风险与收益高于债券型基金与货币市场基金,低于股票型基金。 本基金除了投资A股外,还可根据法律法规规定投资香港联合交易所上市的股票。除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场波动风险等一般投资风险之外,本基金还面临港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。
7

基金经理简介

王佳骏| 任职时间: 2020年3月13日| 证券从业年限: 11年

上海东方证券资产管理有限公司基金经理,2019年08月至今任东方红核心优选一年定期开放混合型证券投资基金基金经理、2020年01月至今任东方红安鑫甄选一年持有期混合型证券投资基金基金经理、2020年02月至今任东方红匠心甄选一年持有期混合型证券投资基金基金经理、2020年03月至今任东方红均衡优选两年定期开放混合型证券投资基金基金经理、2020年07月至今任东方红优质甄选一年持有期混合型证券投资基金基金经理、2021年05月至今任东方红锦和甄选18个月持有期混合型证券投资基金基金经理、2022年03月至2026年01月任东方红锦融甄选18个月持有期混合型证券投资基金基金经理、2023年01月至今任东方红锦惠甄选18个月持有期混合型证券投资基金基金经理、2024年01月至今任东方红汇享债券型证券投资基金基金经理、2026年06月至今任东方红卓远甄选6个月持有期混合型证券投资基金基金经理。帝国理工学院金融学硕士。曾任国信证券股份有限公司助理分析师,上海东方证券资产管理有限公司投资支持高级经理。具备证券投资基金从业资格。

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基金的投资策略与后市展望

二季度权益市场分化显著,一方面AI产业链表现强劲,代表指数如创业板指、科创50指数当季分别上涨36.4%和75.7%,电子、通信、建材等行业领涨;另一方面周期、消费等非AI的行业则表现较弱,港股表现也一般,恒生指数当季下跌7.7%。债券方面,由于内需在二季度边际放缓,同时资金面较为宽松,整体收益率曲线有所下行,其中10年期国债收益率较1季度末下行10BP左右。转债市场表现相对平淡,二季度中证转债指数上涨3.7%。 报告期内,组合仓位变化不大,行业配置上保持相对均衡,略有变化的是减持了一些电子、建材板块的个股,增加了一些消费板块的配置。债券方面,组合整体仍然维持高等级信用债配置为主,久期继续保持中性水平。转债方面,由于转债估值仍然处于高位,组合转债仓位保持较低水平。
9

报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势
23.01%
2026Q2
资产配置
资产类别占基金总资产比例(%)
合计100.00%
固定收益投资71.69%
债券71.69%
权益投资23.01%
股票23.01%
其他资产4.69%
银行存款和结算备付金合计0.61%
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报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

第一大行业「制造业」占净值比例趋势
7.86%
2026Q2
行业分布
行业类别占基金资产净值比例(%)
合计14.38%
合计8.74%
制造业7.86%
医药卫生3.90%
可选消费1.66%
金融业1.49%
采矿业1.09%
水利、环境和公共设施管理业1.09%
主要消费1.09%
通信服务0.99%
信息传输、软件和信息技术服务业0.89%
租赁和商务服务业0.87%
信息技术0.78%
电力、热力、燃气及水生产和供应业0.67%
批发和零售业0.41%
能源0.15%
原材料0.09%
工业0.09%
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报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

前十大重仓股占净值比例趋势
9.27%
2026Q2
前十名股票及存托凭证投资明细(前十大股票合计占比9.27%)
序号公司名称(中文)占基金资产净值比例(%)所在证券市场所属国家(地区)
1信达生物1.33%——
2立讯精密1.19%——
3瀚蓝环境1.09%——
4腾讯0.99%——
5安踏体育0.95%——
6分众传媒0.87%——
7华鲁恒升0.76%——
8京东健康0.71%——
9百济神州0.69%——
10太阳纸业0.69%——