华宝大盘精选混合 ：2026第三季度报告（240011）

基金PK

基谱 jjpro.cn：买基金，先看懂报告；看懂报告，再买基金

收益表现

-0.28%

日涨幅

4.5103

净值

（11-02）
近1年：-1.86%同类平均：-12.82%沪深300：-13.44%最大回撤：-37.74%
-32%
-18%
-4%
10%
23%
2026-05
2026-06
2026-07
2026-09
2026-11

阶段涨幅

时间涨跌幅同类排行
近1周-7.90%
394/442不佳
近1月-23.83%
373/442不佳
近3月-25.48%
388/437不佳

净值及收益数据，仅参考，不构成投资建议。

1

报告名称

华宝大盘精选混合 ：2026第三季度报告（240011）
2

基金份额变动

基金总份额趋势
5,454万份
2025Q2
7,090万份
2025Q3
7,697万份
2025Q4
1.28亿份
2026Q1
1.56亿份
2026Q2
2.34亿份
2026Q3
报告期末基金份额总额（份）
上一期
155,795,948.62
变化
+78,338,014.92
+50%
本期
234,133,963.54
3

投资目标

在控制风险的前提下, 争取基金净值中长期增长超越业绩比较基准。
对比上一期报告，无变化
4

投资策略

本基金采用定量与定性相结合的个股精选策略和行业调整策略，深入研究大盘股基本面和长期发展前景，注重价值挖掘，精选个股。通过对宏观经济、行业经济的把握以及对行业运行周期的认识，调整股票资产在不同行业的投资比例 。
对比上一期报告，无变化
5

业绩比较基准

沪深300指数收益率×80%＋上证国债指数收益率×20%
对比上一期报告，无变化
6

风险收益特征

本基金是一只主动投资的混合型基金,其长期平均预期风险和预期收益率低于股票型基金,高于债券型基金、货币市场基金。
对比上一期报告，无变化
7

基金经理简介

郑英亮| 任职时间: 2023年02月21日| 证券从业年限: 11年

硕士。曾在海通证券从事证券研究分析工作。2017年11月加入华宝基金管理有限公司，担任高级分析师。2021年12月至2025年8月任华宝万物互联灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2021年12月起任华宝核心优势灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2023年2月起任华宝大盘精选混合型证券投资基金基金经理，2026年1月起任华宝优势产业混合型证券投资基金基金经理。

对比上一期报告，无变化
8

基金的投资策略与后市展望

上一期报告
26年二季度，国内经济仍然呈现出弱复苏趋势，以高端制造业为代表的出口仍然较好，但是消费相对较为疲弱，房地产有阶段性企稳的迹象。海外市场来看，美国经济主要由AI投资的拉动有所韧性，美联储加息预期出现阶段性上升。回到市场层面，二季度A股市场有所上涨，电子、通信等科技板块表现相对较好。
具体到本基金的运行上，本基金主要配置在景气度高、成长性好的行业上，目前持仓主要以人工智能、锂电池储能、医疗器械、制造业出海等板块为主。未来我们也会基于目前的研究方向，重点挖掘符合产业趋势、具备突出竞争力的公司。感谢持有人一直以来对我们的支持，在后续投资中，我们将继续总结经验，勤勉尽责，努力实现大盘精选基金的良好表现。
本报告期基金份额净值增长率为39.31%，业绩比较基准收益率为9.71%。
本期报告
26年三季度，国内经济仍然延续弱复苏趋势，出口延续高增长趋势，而且主要由国内高端制造业长期竞争力带来的，但是消费延续低迷，投资也相对较弱。海外市场来看，美国加息预期不断上升，美债利率不断上行，但这主要是由于AI融资挤出效应导致的。回到市场层面，三季度A股市场跌幅较大，煤炭、银行等红利类资产表现相对较好。
具体到本基金的运行上，本基金主要配置在景气度高、成长性好的行业上，目前持仓主要以人工智能、锂电池储能、医疗器械、制造业出海等板块为主。未来我们也会基于目前的研究方向，重点挖掘符合产业趋势、具备突出竞争力的公司。感谢持有人一直以来对我们的支持，在后续投资中，我们将继续总结经验，勤勉尽责，努力实现大盘精选基金的良好表现。
两期一致内容|本期新增内容|未标色为变更或删除
9

报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势
92.94%
2025Q2
82.50%
2025Q3
89.59%
2025Q4
92.53%
2026Q1
84.37%
2026Q2
92.67%
2026Q3
资产配置
上一期报告本期报告比例变化
资产类别占基金总资产比例（%）资产类别占基金总资产比例（%）
合计100.00%合计100.00%—
权益投资84.37%权益投资92.67%+8.30
股票84.37%股票92.67%+8.30
银行存款和结算备付金合计14.05%银行存款和结算备付金合计7.25%-6.80
其他资产1.58%其他资产0.08%-1.50
11

报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

行业选基
第一大行业「制造业」占净值比例趋势
85.70%
2025Q2
80.45%
2025Q3
85.75%
2025Q4
90.96%
2026Q1
79.12%
2026Q2
93.97%
2026Q3
行业分布
上一期报告本期报告比例变化
行业类别占基金资产净值比例（%）行业类别占基金资产净值比例（%）
制造业79.12%制造业93.97%+14.85
合计90.60%合计93.97%+3.37
信息传输、软件和信息技术服务业1.00%——退出
金融业10.49%——退出
科学研究和技术服务业0.00%——退出
12

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细

股票选基
前十大重仓股占净值比例趋势
65.07%
2025Q2
66.72%
2025Q3
71.51%
2025Q4
76.03%
2026Q1
64.33%
2026Q2
69.16%
2026Q3
前十名股票及存托凭证投资明细（前十大股票合计占比69.16%，换手率 30%）
上一期报告本期报告比例变化
序号公司名称（中文）占基金资产净值比例（%）备注序号公司名称（中文）占基金资产净值比例（%）
1中际旭创9.46%—1宁德时代9.44%+1.05
2杰瑞股份9.38%—2中际旭创9.35%-0.11
3新易盛8.86%—3新易盛9.32%+0.46
4宁德时代8.39%—4杰瑞股份9.19%-0.19
5新产业7.36%—5新产业9.06%+1.70
6九安医疗5.70%—6剑桥7.26%新增十大
7亿纬锂能4.18%—7九安医疗4.92%-0.78
8沪电股份3.90%退出十大8亿纬锂能4.01%-0.17
9工业富联3.72%退出十大9长鑫3.37%新增十大
10尚太3.38%退出十大10生益3.24%新增十大